Az MNB mai döntésén 25 bázisponttal csökkenti a jegybanki alapkamatot. Ezzel az irányadó kamatszint 5,50 százalékra csökken. De mit jelent mindez a Te számodra? Mi történhet a betéti és hitelkamatokkal?
A Magyar Nemzeti Bank (MNB) döntése értelmében a holnapi naptól 25 bázisponttal csökken a jegybanki alapkamat: az irányadó kamatszint 5,50 százalék lesz augusztus 26-tól hazánkban.
Ezzel egyidőben a kamatfolyósó két szélét is mérsékelték:
- Az O/N jegybanki betét kamata a holnapi naptól 4,75 százalék lesz.
- Míg az O/N fedezett hitel kamata augusztus 26-tól 6,75 százalék lesz.
Mindkét esetben 25 bázispontos csökkenést lehet látni.
Kit érdekel az alapkamat alakulása, nem befolyásolja a hiteled kamatát
Alapvetően jogos az észrevétel, az alapkamat a gazdaságban egyfajta irányadó kamatszint, ugyanakkor nem igazán jelenik meg a te mindennapi életedben: a megtakarításod, hiteled kamata jó eséllyel nem egyezik meg az alapkamattal. Egy jegybanki kamatvágást követően pedig szinte biztos, hogy nem fog csökkenni a kölcsönöd kamata.
Akadnak olyan helyzetek, amikor nagyon is számít az alapkamat:
- Persze vannak kivételek, egyes bankoknál a folyószámlahitelek kamata az alapkamathoz van kötve. Például a MagNet Bank és a Raiffeisen Bank esetében a folyószámlahitelek kamata az alapkamat értékéhez van rögzítve. Azonnal csökkeni fog a hitelkamata azoknak, akiknek ezen bankoknál van számlája és ahhoz kapcsolódó hitelkerete.
- Még a hiteleknél maradva érdemes megemlíteni a munkáltatói lakáshitelek azon csoportját, amelyeknek kamata megegyezik az alapkamattal. Az ilyen hitellel rendelkezőknek is az alapkamat mérséklődését követően azonnal változik a kamata és ezáltal a törlesztőrészlete is.
- A betéteknél pedig sokkal több olyan konstrukciót lehet látni, ahol az alapkamat változása azonnal kifejti a hatását. A MagNet Bank és a Gránit Bank betéti ajánlatai között is találni olyat, amelynél a kamatszint az alapkamat változásának megfelelően módosul.
Azt azonban valóban ki lehet jelenteni, hogy nagy eséllyel nem fog érinteni téged közvetlenül és azonnal az alapkamat változása.
Hirdetés
Hirdetés
Valóban csökkenhet a betéti- és hitelkamat a jövőben
Alapvetően a jegybanki alapkamat a rövid futamidejű hozamokra gyakorol nagyobb hatást, ez érthető, hiszen maga az alapkamat is technikailag egy kéthetes futamidejű mutató. A hosszabb futamidejű bankközi, pénzpiaci hozamok csak késleltetve és tompítottan reagálnak az alapkamat módosítására, márpedig ezen mutatók értéke az igazán fontos a fix kamatozású kölcsönök esetében.
Ezt fontos előzetesen leszögenzni, mert ezen tényekből következhet mindaz, hogy az alapkamat változása hogyan és mikor épülhet be a lakosságot ténylegesen érintő kamatszintekbe.
Mi a helyzet az új hitelekkel?
Az új lakáshitelek, személyi kölcsönök kamata alapvetően nem függ közvetlenül az alapkamattal. Ezek a hitelek ma jellemzően hosszú kamatperidusú, vagy végig fix kamatozású konstrukciók.
Éppen ezért a bankok hitelhez kapcsolódó forrásköltsége – mondhatni a kihelyezett összeg ára – nagy mértékben függ a hosszú futamidejű bankközi hozamoktól.
Ha a kérdéses hozamok csökkennek, akkor a banki hitelhez kapcsolódó forrásköltsége is mérséklődhet. Így változatlan hitelkamat mellett nő a bankok nyeresége. Ez persze nagy verseny esetén teret nyújthat az új hiteleknél a kamatcsökkentésre.
A korábban leírtak alapján az alapkamat sajnos nem igazán befolyásolja a kérdéses hozamok mértékét. Ettől függetlenül itt is komoly csökkenést lehet látni. Ez részben a kormányváltás miatti nemzetközi befektetői hangulatváltozásnak is köszönhető. Például a 10 éves futamidejű bankközi kamatláb BIRS) értéke a március eleji 6 százalék körüli szintről 5 százalék körüli értékre csökkent.
Vagyis van hely az új hiteleknél a kamatok mérséklésére. De ez még csak elvétve jelent meg a bankok árazási gyakorlatában. Konkrétan a CIB Bank és az OTP Bank csökkentette a lakáshiteleinek a kamatát.
Nem szabad megfeledkezni a támogtott kölcsönökről sem. Az Otthon Start és a CSOK Plusz kamata nem haladhatja meg az évi 3 százalékot. Ez nem függ a piaci környezettől és a hozamoktól.
Mi a helyzet a meglévő hitelekkel?
A meglévő kölcsönöknél a kamatokat a bankok szerződésben foglaltaknak megfelelően változtathatják. Van egy kamatfixálási időszak, amelyen belül nem történhetnek egyoldalú változtatások.
Azon hiteleknél nem fognak csökkeni a kamatok, ahol ez az időszak nem most jár le. Például egy 5 éve felvett 10 évig fix kamatozású kölcsön kamata majd csak 5 év múlva, az akkori kamatkörnyezetnek és piaci viszonyoknak megfelelően módosulhat.
A jó hír, hogy azoknál a hiteleknél automatikusan megtörténik a kamatváltozás, amelyeknél most jár le a kamatfixálási időszak, itt nincs mérlegelési lehetősége a pénzintézeteknek.
Mi a helyzet a betétekkel, megtakarításokkal?
A korűbban indított lekötéseknél a szerződésnek megfelelően történik a kamatfizetés. Egy fix kamatozású betét kamata nem csökkenhet a futamidő alatt.
De egy változó kamatozású betét kamata csökkenhet a szerződésben foglalt feltételek teljesülésekor. Például vannak olyan alapkamathoz kötött kamatozású betétek, amelyek kamata már holnap mérséklődhet. Ez a csökkenés pedig érvényes lehet egyes esetekben a korábban indított lekötésekre is.
Az új betéti ajánlatok sem módosulnak azonnal – kivéve a korábban is említett eseteket -, azt azonban látni kell, hogy a kedvező betéti ajánlatok nem hemzsegnek ma a piacon. A magasabb kamat pedig sok esetben rövidebb pár hónapos lekötésekre érhető el. Márpedig a rövidebb futamidő – mondhatni a betéti kamat rövidebb ideig rögzített – miatt itt már sokkal gyorsabban közvetlenebb módon kifejtheti hatását az alapkamat változása is.
Két dolgot érdemes kihangsúlyozni:
- Az alapkamat csökkenésével egyes betéti ajánlatok kamata még vonzóbbá válhatnak.
- Ugyanakkor ezen betéti ajánlatoknál várhatóan jóval gyorsabban bekövetkezhet a bankok részéről egyfajta korrekció, azaz az új ajánlatoknál hamarabb eljöhet a kamatok mérséklése.
